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為替予約とは？
英語：Forward Exchange Contract
意味
将来の決まった日に、決まったレートで外貨を売買する約束を事前に結ぶ取引。
くわしい解説
為替予約は、将来のある日に、あらかじめ決めたレートで外貨を売買する契約を、銀行などと結んでおく取引です。外貨建ての取引を行う企業が、将来の受け取りや支払いの円換算額を確定させるために使う、代表的なヘッジの手段です。
予約に使うレート（先物レート）は、そのときの為替レート（直物）に、二つの通貨の金利差を反映した調整が加わって決まります。将来の円での金額が分かるため、業績の見通しや価格設定をしやすくなる一方、期限までに為替が自社に有利に動いても、その利益は得られません。
企業の決算では、想定為替レートと為替予約の有無・比率が説明されます。「円安の恩恵が遅れて表れる」といった記事は、予約によって実際に業績に反映される時期がずれるため、という意味です。予約額がどの程度の実際の取引に対応しているのかを確認します。
例・ヒント
例：輸入企業が3か月後の支払い分を今のうちに予約する。為替変動のリスクを減らせるが、コストがかかる場合もある。
よくある誤解・注意点
為替予約は、為替を予想して儲けるための手段ではなく、変動を固定するためのものです。予約したレートが後から不利になることもあり、期日前に解約すると費用がかかる場合があります。
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※ 解説はAIが作成しています。誤りや古い内容を含む可能性があります。正確な内容は公的機関・原文でご確認ください。投資などの判断は、ご自身の責任で行ってください。